故事发生在东海市开发区。沈自然从党校学习回来，等候组织安排，传出消息，有可能提升为副市长。就在这时，一家被兼并了的国有企业红星机器厂，工人们由于两年没有领到工资了，心中憋了一股火气，要找谷连生论个理儿，而这一天恰恰是国际服装节开幕，市委和市政府很重视这件事，派沈自然来处理。沈自然用他与工人情感劝止了这场风波。沈自然知道，自己的岳父成明志是当年的开发区管委会主任，是当年红星机器厂兼并时的主要负责人，竟然在他处理的事件上发生了这么大的问题，这让沈自然十分吃惊。沈自然之妻成丽苹得知此事，坚决阻止沈自然继续插手红星厂的调查，她也十分恐惧和担心，父亲是不是已经掉进了泥潭……

该剧以辽南农村为背景，反映了隋久祥兄弟四人在改革大潮兴办企业的过程中，所遇到的风风雨雨。

罗建平在射击俱乐部一呆就是十年，可是自从十年前拿了一次联赛冠军之后他便再没有亲近过冠军的奖杯――他总是打不好最后的一枪。主教练白昆意外地给他放假，并强迫他半年内不许再摸枪，原因是他这个爱徒实在太执着于射击，罗建平的生活中除了射击训练之外几乎是一片空白。被教练硬推出射击队之后，罗建平偶然遇到了小璇，小璇是个快乐单纯但是又刁钻任性的女孩，她对枪技高超但却缺乏生活常识的罗建平充满了兴趣。两个人在碰撞中产生了感情，罗建平在爱情中也体会到了教练白昆的苦心，他决定与小璇结婚，他要过一个正常人的生活，这个生活的另一个重心当然就是小璇。刘云是小璇的表姐，两人从小一起长大，姐妹感情深厚，刘云极其疼爱自己这个刁蛮任性的表妹，甚至于在自己的感情生活中也处处不离小璇的身影，也因此而导致了与男友许凡的分手。还没来得及从失恋中恢复过来的刘云又开始在表妹与罗建平的交往中倾注大量的精力，两姐妹总是那种怪怪的三角关系。俱乐部面临降级的危险――如果再不能夺冠的话。董事会因此而重金引进从国外回来的选手楚海楼，虽然主教练白昆极力维护罗建平，但楚海楼高超的枪技以及良好的心理素质让他不得不遵从董事会的意见婉劝罗建平退役。而此时的罗建平已经与小璇在紧锣密鼓地准备婚礼，为了不影响朋友小璇的心情，同样喜欢小璇的楚海楼说服俱乐部经理再给罗建平一次机会。然而，罗建平终于没能突破自己，他在最后一枪时居然视线模糊了，他没能战胜楚海楼。

本剧讲述了一个在十年的岁月中自由与禁锢、禁欲与放纵、自尊与自卑、虚伪与正直、反抗与妥协、雄心与野心等相互纠葛、相互冲突而又相互转化的道德情感故事来探讨当今社会物欲横流与精神危机的沉重话题。1996年夏，袁浩东、赵家乐、郭洋港三位大学同窗分别数年后相聚一起创业，借来的本钱被骗光，三个人租下一间小平房，开始了四处找工作的日子。

渡江战役前夕，宪兵团长楚立言带兵前往江边哨卡查岗，突遇黑夜人夜闯关卡。追捕中，黑衣人引爆手榴弹将自己炸得面目全非，楚立言却从他少了一根手指的手上认出此人是江南城防司令陈怀远的外联秘书宋仁。 　　陈怀远情知是自己的机要秘书梁冬哥私下派宋仁去与对岸解放军联络起义，一面矢口否认死者是宋仁，一面下令抢回尸体，司令部和宪兵团打了起来。对峙中，来了一个女人声称是宋仁太太，连夜将宋仁尸体运走，并从他身上取出密封情报，原来宋仁是潜伏在陈怀远军中的地下党，他从江北带回情报，命令江南地下党配合解放军策反陈怀远，宪兵团内潜伏的情报员报春鸟会与地下党配合行动。保密局特务头子毛人风为牵制陈怀远，防止他投向中共，又不被桂系拉笼，派来王牌特务头子七月蜂张弛坐镇江南，宪兵团突然来了一个女人李曼娥，声称为避战乱来寻旧情人宪兵团长楚立言，其实却是白部的卧底。 　　一座号称楚头吴尾的古城江南市，一夜之间成为桂系，南京政府和解放军四野部队争夺的焦点。 　　张弛在军中发现春声报，想趁机揪出江南的地下党，却一次次走漏风声，四野政工处长吴少波冒死过江与陈怀远密谈，关键时刻却被李曼娥搅局，于是在宪兵团内锄奸，楚香雪指证李曼娥是共产党，趁机除掉她，报春鸟却再次送出情报。梁冬哥早年追求进步，与陈怀远情同父子，一心想为陈怀远谋一个光明出路，兵不血刃保下江南古城。他与楚香雪当年曾是一对恋人，眼看楚香雪堕落为保密局特务，因爱生恨，欲除之后快，在屡次过招中却渐次发现楚香雪原来就是报春鸟。 　　最终，楚香雪与梁冬哥联手促成陈怀远起义，自己却死于黎明前夜，留给梁冬哥无尽的怀念。 　　内线密布，谍影幢幢，一场生死之战，三方力量的赌场。 　　一个大策反大起义的故事，透过内线的行动层层推进。 　　一段被隐藏的爱情，误会丛生，愁肠百转，在一次次生死较量中被确认。锄奸，反奸，机关算尽，举步维艰，不论是谁，走错一步就人头落地。故事之上，情节之外，内线的宿命让人感慨万千。